Haszonszerzés árfolyamemeléskor
A unit linked folyamatos díjas konstrukcióval olyankor is lehet haszonra szert tenni, amikor az árfolyamok esnek (cost-average effektus)

A következő ábrán két különböző befektetési alap árfolyam grafikonját mutatjuk be, 5 éves időintervallumban.

Egy nagyon egyszerű kérdést teszünk fel Önnek.

Ön melyik alapot választaná, ha előre tudná az árfolyam alakulását?

Az A grafikonon egy jól menő befektetési alap grafikonját láthatjuk. Az árfolyam az első évben 30%-ot emelkedik, majd tovább erősödik, az 5. év végére a kezdeti árfolyamnál 30%-kal magasabban zár.

A B grafikon viszont egy látszólag gyengébb alap árfolyamát mutatja. A futamidő közepéig felére csökken az értéke, 5 év alatt mindössze annyit ér el, hogy visszatér a kezdeti árfolyamhoz.

Ha egyösszegű a befektetés nem is kérdés, hogy melyik befektetési alapot választanánk. Azt amelyiknek a végén magasabb az árfolyama. Pénzügyi tanácsadó nélkül sem tévednénk.

Folyamatos díjas megtakarításunk esetén azonban a helyzet másként alakul. Ebben az esetben befektetési tanácsadó nélkül valószínűleg tévesen döntenénk.

A következő táblázatokból ez ki is derül. Évente 600 eurót fektetünk be a befektetési alapokba:

A

Évek Befektetettösszeg Árfolyam Befektetési egységek
1. 600 100 6
2. 600 130 4,6
3. 600 150 4
4. 600 140 4,3
5. 600 145 4,1
Össz. 3.000 130 23

Az A esetben 23 befektetési egységet vásároltunk és a futamidő végén 130 eurós áron értékesítve az elért tőkénk 2.990 euró.Tehát az 5 év alatt elért hozam negatív: mínuszunk 10 euró.

B

Évek Befektetettösszeg Árfolyam Befektetési egységek
1. 600 100 6
2. 600 60 10
3. 600 50 12
4. 600 55 11
5. 600 70 8,5
Össz. 3.000 100 47,5

Az B esetben 47,5 befektetési egységet vásároltunk és a futamidő végén 100 eurós áron értékesítve az elért tőkénk 4.750 euró. Az 5 év alatt elért hozam 1.750 euró.

A második befektetési alap esetében befektetési tanácsadó javaslatára hallgatva tehát sokkal jobban járunk!

A cost-average effektus lényege az, hogy az árfolyamesésből is jelentősen tudunk profitálni.

Feliratkozás ingyenes tanácsadásra:

*(kötelezően kitöltendő mező)